שלום ותודה על המענה המפורט פה.
לא כ"כ הבנתי למה אתם כותבים שאין אפשרות להרוויח בצורה ודאית בעזרת אופציות.
האסטרטגיה הבאה נקראת "הגלגל". אשמח לשמוע את דעתכם עליה.
אם אני קונה היום לדוגמא את מניית טסלה ומשלם עליה 186 דולר. כפול 100 יחידות יצא לי 18,600 דולר. כשאני קונה פוט רחוק לשער הכי קרוב לכניסה (185) לתאריך 18/12/2026 - עוד 913 יום. אני משלם על ההגנה סביבות 4700 דולר.
בחלוקה חודשית ההגנה עולה לי 157 דולר לחודש.
עכשיו אני מבצע קאבר קול, וכותב קול לעוד חודש לסטרייק 200 ואני מקבל 660 דולר.
סה"כ שילמתי על המניות ועל הפוט להגנה למשך שנתיים וחצי 23,300 דולר.
הכנסתי 660 דולר מהקול שכתבתי, וניכיתי 157 דולר מהעלות החודשית של ההגנה נשארתי ביד עם 503 דולר.
קצת מעל 2%.
בסוף החודש היה אם מניית טסלה סגרה מעל 200 נניח 205 (זו דוגמא קצת הזויה, בד"כ מניות לא נעות בכאלו טווחים. אבל זו טסלה והיא כן מסוגלת לזה), המניות נלקחו ממני. הרווחתי 503 דולר על האופציה שכתבתי. ועוד 2000 דולר על המניות שמכרתי.
אם המניה סגרה מתחת ל-200 נשארתי רק עם הפרמיה שהיא בניכוי ההגנה 503 דולר. קצת מעל 2%.
עכשיו יש לי 2 אפשרויות או להיכנס חזרה בשער הנוכחי, ולכתוב שוב קול לסטרייק גבוה יותר באותו יחס כמו פעם שעברה ולקבל בערך את אותה פרמיה. או לכתוב פוט לשער שיש לי את ההגנה נניח לשער 185. בהערכה גסה אקבל על אופציית הפוט בערך 220 דולר.
אם האופציה תפקע מחוץ לכסף, הרווחתי את הפרמיה שלי שכיסתה את הביטוח הרחוק שקניתי. ואם נכנסתי לכסף אקבל את המניות בשער שבו כתבתי את האופציה. ואז שוב אבצע קאבר קול וחוזר חלילה.
מתקדמים יכולים לנהל את הפוזיציה וברגע שהקול/הפוט שהם כתבו שווה פחות הם קונים בחזרה את הפוט ומוכרים שוב בהתאם למצב השוק.
מה הסיכון באסטרטגיה הזו? והאם ניתן דרכה להרוויח אחוז מסוים בכל חודש בצורה סבירה.
תודה מראש!
לא כ"כ הבנתי למה אתם כותבים שאין אפשרות להרוויח בצורה ודאית בעזרת אופציות.
האסטרטגיה הבאה נקראת "הגלגל". אשמח לשמוע את דעתכם עליה.
אם אני קונה היום לדוגמא את מניית טסלה ומשלם עליה 186 דולר. כפול 100 יחידות יצא לי 18,600 דולר. כשאני קונה פוט רחוק לשער הכי קרוב לכניסה (185) לתאריך 18/12/2026 - עוד 913 יום. אני משלם על ההגנה סביבות 4700 דולר.
בחלוקה חודשית ההגנה עולה לי 157 דולר לחודש.
עכשיו אני מבצע קאבר קול, וכותב קול לעוד חודש לסטרייק 200 ואני מקבל 660 דולר.
סה"כ שילמתי על המניות ועל הפוט להגנה למשך שנתיים וחצי 23,300 דולר.
הכנסתי 660 דולר מהקול שכתבתי, וניכיתי 157 דולר מהעלות החודשית של ההגנה נשארתי ביד עם 503 דולר.
קצת מעל 2%.
בסוף החודש היה אם מניית טסלה סגרה מעל 200 נניח 205 (זו דוגמא קצת הזויה, בד"כ מניות לא נעות בכאלו טווחים. אבל זו טסלה והיא כן מסוגלת לזה), המניות נלקחו ממני. הרווחתי 503 דולר על האופציה שכתבתי. ועוד 2000 דולר על המניות שמכרתי.
אם המניה סגרה מתחת ל-200 נשארתי רק עם הפרמיה שהיא בניכוי ההגנה 503 דולר. קצת מעל 2%.
עכשיו יש לי 2 אפשרויות או להיכנס חזרה בשער הנוכחי, ולכתוב שוב קול לסטרייק גבוה יותר באותו יחס כמו פעם שעברה ולקבל בערך את אותה פרמיה. או לכתוב פוט לשער שיש לי את ההגנה נניח לשער 185. בהערכה גסה אקבל על אופציית הפוט בערך 220 דולר.
אם האופציה תפקע מחוץ לכסף, הרווחתי את הפרמיה שלי שכיסתה את הביטוח הרחוק שקניתי. ואם נכנסתי לכסף אקבל את המניות בשער שבו כתבתי את האופציה. ואז שוב אבצע קאבר קול וחוזר חלילה.
מתקדמים יכולים לנהל את הפוזיציה וברגע שהקול/הפוט שהם כתבו שווה פחות הם קונים בחזרה את הפוט ומוכרים שוב בהתאם למצב השוק.
מה הסיכון באסטרטגיה הזו? והאם ניתן דרכה להרוויח אחוז מסוים בכל חודש בצורה סבירה.
תודה מראש!